新加坡Singapore ​MAS​基金管理牌照申请注册指南，Register Singapore Fund Management License

新加坡Singapore MAS基金管理牌照申请注册指南

新加坡是全球领先的金融中心之一，其完善的监管框架和友好的商业环境吸引了众多基金管理公司。在新加坡，基金管理活动受《证券与期货法》（Securities and Futures Act, SFA）监管，由新加坡金融管理局（Monetary Authority of Singapore, MAS）负责牌照发放和监管。本指南将详细介绍新加坡基金管理牌照的类型、申请条件、流程、高管要求以及持续合规义务，帮助您全面了解如何在新加坡申请和注册基金管理公司，以下资料由仁港永胜唐生讲解。

一、新加坡基金管理牌照类型

新加坡的基金管理牌照主要分为以下三种类型，适用于不同规模和业务需求的基金管理公司：

1. 注册基金管理公司（Registered Fund Management Company, RFMC）

• 适用对象：小型基金管理公司。

• 服务对象：不超过30名合格投资者（Accredited Investors）或机构投资者。

• 管理资产规模：不超过2.5亿新元。

• 特点：注册要求相对简单，适合初创或小规模基金管理公司。

2. 持牌基金管理公司（Licensed Fund Management Company, LFMC）

LFMC分为两种子类型：

A/I LFMC（仅限合格/机构投资者）

• 适用对象：中大型基金管理公司。

• 服务对象：仅限合格投资者和机构投资者，无客户数量限制。

• 管理资产规模：无上限。

• 特点：适合专注于高净值客户和机构投资者的基金管理公司。

零售LFMC（可服务零售投资者）

• 适用对象：大型基金管理公司。

• 服务对象：可服务零售投资者、合格投资者和机构投资者，无客户数量限制。

• 管理资产规模：无上限。

• 特点：适合希望服务零售投资者的大型基金管理公司，但合规要求更为严格。

二、申请条件与要求

1. 公司结构

• 必须在新加坡注册成立公司。

• 公司需具备明确的业务计划和合规框架。

2. 最低实缴资本

• RFMC：25万新元。

• A/I LFMC：25万新元。

• 零售LFMC：100万新元。

• 注：实缴资本必须全额缴纳，不能仅作为名义资本。

3. 高管要求

RFMC

• 至少两名高管，且必须是新加坡居民。

• 高管需具备至少5年相关行业经验。

• 其中至少一名高管应全职负责公司的日常管理。

A/I LFMC

• 至少两名高管，且必须是新加坡居民。

• 高管需具备至少5年相关行业经验。

• 其中至少两名高管应全职负责公司的日常管理。

• 高管团队需具备足够的专业能力和经验，以管理合格和机构投资者的资金。

零售LFMC

• 至少两名高管，且必须是新加坡居民。

• 高管需具备至少5年相关行业经验，且其中至少一名高管需有管理零售投资者资金的经验。

• 其中至少两名高管应全职负责公司的日常管理。

• 高管团队需具备更高的专业能力和合规意识，以保护零售投资者的利益。

4. 风险管理与合规

• 需建立完善的风险管理、合规和内部控制框架。

• 需制定反洗钱（AML）和反恐融资（CFT）政策。

• 需确保公司运营符合MAS的监管要求。

5. 审计要求

• 每年需提交经审计的财务报表。

• 零售LFMC需接受更频繁的审计和监管审查。

三、申请流程

1. 准备阶段

• 确定申请的牌照类型（RFMC、A/I LFMC或零售LFMC）。

• 准备申请材料，包括：

  • 公司注册文件。

  • 商业计划书。

  • 合规手册和风险管理框架。

  • 高管简历及相关证明文件。

  • 财务报表（如适用）。

2. 提交申请

• 通过MAS的在线系统提交申请。

• 支付申请费用（约1,000新元）。

3. MAS审核

• MAS将对申请材料进行详细审核，通常需要4-6个月。

• MAS可能会要求补充材料或进行面试。

4. 获批与牌照发放

• 审核通过后，MAS将发放牌照。

• 公司需在获批后6个月内开始运营。

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四、持续合规义务

1. 定期报告

• 需定期向MAS提交报告，包括财务报告、合规报告等。

• 零售LFMC的报告要求更为严格。

2. 合规审计

• 需定期进行内部和外部合规审计，确保符合MAS的监管要求。

3. 持续培训

• 确保高管和员工接受持续培训，以了解最新的监管要求和行业最佳实践。

4. 年费

• 根据牌照类型和管理资产规模，每年需向MAS支付年费（1,000至10,000新元不等）。

五、税收优惠

• 离岸基金免税计划：符合条件的离岸基金可享受免税待遇。

• 在岸基金免税计划：符合条件的在岸基金可享受免税待遇。

• 基金管理激励计划：符合条件的基金管理公司可享受优惠税率。

六、选择建议

• RFMC：适合管理资产规模较小（不超过2.5亿新元）且客户数量有限（不超过30名）的小型基金管理公司。

• A/I LFMC：适合专注于合格和机构投资者的中大型基金管理公司，无管理资产上限。

• 零售LFMC：适合希望服务零售投资者的大型基金管理公司，但需满足更高的资本和合规要求。

七、专业服务支持

申请新加坡基金管理牌照涉及复杂的法律和合规要求，建议寻求以下专业服务支持：

• 法律顾问：帮助起草合规文件和申请材料。

• 合规顾问：协助建立合规和风险管理框架。

• 审计师：提供审计服务和财务建议。

八、RFMC、A/I LFMC和零售LFMC三种区别对比

基金管理人牌照分为RFMC、A/I LFMC和零售LFMC三种区别对比，还有对高管的要求？

在新加坡，基金管理人牌照分为RFMC、A/I LFMC和零售LFMC三种，主要区别在于服务对象、管理资产规模和高管要求。以下是详细对比：

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8.1. 服务对象

牌照类型	服务对象
RFMC（注册基金管理公司）	仅限不超过30名合格投资者（Accredited Investors）或机构投资者。
A/I LFMC（持牌基金管理公司，仅限合格/机构投资者）	仅限合格投资者和机构投资者，无客户数量限制。
零售LFMC（持牌基金管理公司，可服务零售投资者）	可服务零售投资者、合格投资者和机构投资者，无客户数量限制。

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8.2. 管理资产规模

牌照类型	管理资产规模限制
RFMC	管理资产不超过2.5亿新元。
A/I LFMC	无管理资产上限。
零售LFMC	无管理资产上限。

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8.3. 最低资本要求

牌照类型	最低实缴资本
RFMC	25万新元。
A/I LFMC	25万新元。
零售LFMC	100万新元。

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8.4. 高管要求

所有类型的基金管理公司都需要至少两名高管，且必须满足以下要求：

RFMC 高管要求

• 至少两名高管，且必须是新加坡居民。

• 高管需具备至少5年相关行业经验。

• 其中至少一名高管应全职负责公司的日常管理。

A/I LFMC 高管要求

• 至少两名高管，且必须是新加坡居民。

• 高管需具备至少5年相关行业经验。

• 其中至少两名高管应全职负责公司的日常管理。

• 高管团队需具备足够的专业能力和经验，以管理合格和机构投资者的资金。

零售LFMC 高管要求

• 至少两名高管，且必须是新加坡居民。

• 高管需具备至少5年相关行业经验，且其中至少一名高管需有管理零售投资者资金的经验。

• 其中至少两名高管应全职负责公司的日常管理。

• 高管团队需具备更高的专业能力和合规意识，以保护零售投资者的利益。

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8.5. 合规与报告要求

牌照类型	合规与报告要求
RFMC	需遵守MAS的基本合规要求，但报告要求相对较少。
A/I LFMC	需遵守更严格的合规要求，包括定期向MAS提交报告。
零售LFMC	需遵守最严格的合规要求，包括定期报告、更频繁的审计和更高的透明度。

6. 适合的业务类型

牌照类型	适合的业务类型
RFMC	适合小型基金管理公司，服务少量合格或机构投资者。
A/I LFMC	适合中大型基金管理公司，专注于合格和机构投资者。
零售LFMC	适合希望服务零售投资者的大型基金管理公司。

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总结对比

项目	RFMC	A/I LFMC	零售LFMC
服务对象	不超过30名合格/机构投资者	仅限合格/机构投资者	可服务零售、合格及机构投资者
管理资产上限	2.5亿新元	无上限	无上限
最低实缴资本	25万新元	25万新元	100万新元
高管要求	2名高管，5年经验	2名高管，5年经验	2名高管，5年经验（含零售经验）
合规要求	基本合规要求	较严格的合规要求	最严格的合规要求

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选择建议

• 如果管理资产规模较小且客户数量有限，可选择RFMC。

• 如果专注于合格和机构投资者且无资产规模限制，可选择A/I LFMC。

• 如果计划服务零售投资者，则需申请零售LFMC。

申请时需确保高管团队符合MAS的要求，并建立完善的合规和风险管理框架。

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九、总结

新加坡的基金管理牌照申请流程严格但透明，适合不同规模和业务需求的基金管理公司。无论是选择RFMC、A/I LFMC还是零售LFMC，申请人都需满足MAS的资本、高管和合规要求。通过充分准备和专业支持，您可以成功在新加坡注册并运营一家基金管理公司，享受其作为全球金融中心的优势。

如需进一步协助，包括申请、合规指导及后续维护服务，请随时联系仁港永胜唐生，提供一站式基金管理牌照申请服务，以确保业务合法合规！申请资管牌照 | 合规许可服务 | 选择仁港永胜，让老板少走弯路。